- ดัชนีหุ้นมาตรฐานทั่วโลกทำสถิติสูงสุดใหม่ โดยหุ้นซัมซุงอิเล็กทรอนิกส์ (005930:KS) พุ่งขึ้น 13% ในวันเดียว มูลค่าตลาดทะลุหนึ่งล้านล้านดอลลาร์ แซงหน้าเบิร์กเชียร์แฮธาเวย์ (BRK.B:US) ช่วยผลักดันดัชนี KOSPI ของเกาหลีใต้ทะลุ 7,000 จุดเป็นครั้งแรก
- ราคาน้ำมันดิบระหว่างประเทศยังคงถูกกดดันเป็นวันที่สอง เนื่องจากรัฐบาลสหรัฐฯ เปิดเผยว่ามีความคืบหน้าอย่างมีนัยสำคัญในข้อตกลงอิหร่าน การปฏิบัติการคุ้มกันช่องแคบฮอร์มุซถูกระงับ ความเสี่ยงทางภูมิรัฐศาสตร์ลดลงอย่างชัดเจน
- ความเสี่ยงที่เพิ่มขึ้นส่งผลต่ออัตราแลกเปลี่ยน โดยดอลลาร์ออสเตรเลียแตะระดับสูงสุดในรอบสี่ปีที่ 0.72400 ขณะที่ตลาดจีนพุ่งขึ้นสู่ระดับสูงสุดตั้งแต่เดือนมกราคม 2022 ด้วยการสนับสนุนจากข้อมูล PMI ภาคบริการที่ขยายตัว
การประเมินมูลค่าใหม่ของหุ้นเทคโนโลยีเกาหลี
การลงทุนในโครงสร้างพื้นฐานปัญญาประดิษฐ์ทั่วโลกที่ยืดเยื้อส่งผลให้ตรรกะการกำหนดราคาของกองทุนสถาบันต่อหุ้นหลักในเอเชียเปลี่ยนแปลงไปอย่างมาก ซัมซุงอิเล็กทรอนิกส์ในฐานะผู้นำด้านชิปหน่วยความจำและการผลิตแผ่นเวเฟอร์ การเพิ่มขึ้น 13% ในวันเดียวสะท้อนถึงการประเมินใหม่ของตลาดเกี่ยวกับความขาดแคลนของหน่วยความจำแบนด์วิดท์สูง (HBM) และการบรรจุภัณฑ์ขั้นสูง การข้ามผ่านมูลค่าตลาดในประวัติศาสตร์ทำให้บริษัทนี้ก้าวขึ้นสู่ระดับสินทรัพย์ทั่วโลก ปัจจุบันใกล้เคียงกับขนาดตลาดของวอลมาร์ท (WMT:US) ปรากฏการณ์นี้ไม่เพียงแต่ช่วยผลักดันดัชนี KOSPI ของเกาหลีใต้ทะลุระดับสูงสุดที่ 7,000 จุด แต่ยังยืนยันตำแหน่งของบริษัทฮาร์ดแวร์เทคโนโลยีในฐานะจุดยึดหลักในกรอบการซื้อขายมหภาคปัจจุบัน หากข้อมูลการใช้จ่ายด้านทุนที่เกี่ยวข้องยังคงเกินความคาดหมายในไตรมาสต่อๆ ไป ศูนย์กลางการประเมินมูลค่าของห่วงโซ่อุปทานเซมิคอนดักเตอร์ในเอเชียอาจเผชิญกับการปรับขึ้นเพิ่มเติม
การผ่อนคลายทางภูมิรัฐศาสตร์และการประเมินราคาพลังงานใหม่
การลดลงอย่างต่อเนื่องของตลาดน้ำมันดิบเป็นอีกหนึ่งแนวทางการซื้อขายมหภาคในวันนั้น การแถลงการณ์ของสหรัฐฯ เกี่ยวกับการระงับการคุ้มกันช่องแคบฮอร์มุซโดยตรงลดความเสี่ยงของการหยุดชะงักทางกายภาพระยะสั้นในห่วงโซ่อุปทานน้ำมันดิบในตะวันออกกลาง ตลาดคาดการณ์ว่าหากข้อตกลงที่อาจเกิดขึ้นกับอิหร่านสามารถบรรลุได้ อาจปล่อยกำลังการผลิตน้ำมันดิบที่ไม่ได้ใช้งานเพิ่มเติมเข้าสู่ตลาดโลก การแยกความเสี่ยงที่เกิดจากการผ่อนคลายทางภูมิรัฐศาสตร์นี้สะท้อนให้เห็นอย่างรวดเร็วในเส้นโค้งล่วงหน้าของน้ำมันดิบเบรนท์และ WTI ต้นทุนการนำเข้าพลังงานที่ต่ำลงจะช่วยบรรเทาแรงกดดันด้านเงินเฟ้อในภาคอุตสาหกรรมทั่วโลก และให้พื้นที่การดำเนินงานที่กว้างขวางยิ่งขึ้นสำหรับธนาคารกลางของแต่ละประเทศในการรักษาหรือปรับอัตราดอกเบี้ยพื้นฐานในปีนี้
ภาคบริการของจีนและการฟื้นตัวของอุปสงค์มหภาค
ในช่วงเวลาของเอเชียแปซิฟิก การแสดงที่แข็งแกร่งของตลาดหุ้นจีนให้การสนับสนุนที่สำคัญต่อความเสี่ยงทั่วโลก หลังจากวันหยุด ตลาดหุ้น A ของจีนและตลาดหุ้นฮ่องกงพุ่งขึ้นสู่ระดับสูงสุดในรอบสองปีภายใต้ผลกระทบของการเติมเงินทุน จากข้อมูลพื้นฐาน ตัวชี้วัดกิจกรรมภาคบริการของเอกชนในเดือนเมษายนแสดงให้เห็นว่าปริมาณธุรกิจใหม่เติบโตอย่างรวดเร็ว ซึ่งบ่งชี้ว่านโยบายการปรับตัวแบบย้อนกลับหลายชุดกำลังซึมซับไปยังปลายทางเศรษฐกิจจริง การขยายตัวของ PMI ภาคบริการไม่เพียงแต่ยืนยันการฟื้นตัวเชิงโครงสร้างของอุปสงค์ภายในประเทศ แต่ยังบรรเทาความกังวลของนักลงทุนต่างชาติเกี่ยวกับแรงขับเคลื่อนการเติบโตทางเศรษฐกิจมหภาคของจีน หากข้อมูลการปล่อยสินเชื่อในอนาคตและรายได้ที่ใช้จ่ายได้ของครัวเรือนสามารถสร้างการยืนยันแบบวงปิดได้ การแสดงน้ำหนักของสินทรัพย์จีนในดัชนีตลาดเกิดใหม่ของ MSCI มีแนวโน้มที่จะได้รับการปรับปรุงอย่างต่อเนื่อง
ความเสี่ยงที่เพิ่มขึ้นในตลาดอัตราแลกเปลี่ยน
ความรู้สึกเชิงบวกในตลาดหุ้นส่งผลอย่างรวดเร็วต่อการซื้อขายแลกเปลี่ยนเงินตราต่างประเทศและสกุลเงินตามวัฏจักร ในฐานะตัวบ่งชี้สินค้าโภคภัณฑ์แบบดั้งเดิมและการเติบโตทางเศรษฐกิจทั่วโลก ดอลลาร์ออสเตรเลียเพิ่มขึ้น 0.7% ในวันเดียว แตะระดับ 0.72400 ซึ่งเป็นช่วงต้านทานตั้งแต่ปี 2022 ดอลลาร์นิวซีแลนด์เพิ่มขึ้น 0.9% สู่ระดับสูงสุดในช่วง 0.59380 การแข็งค่าของสกุลเงินที่ไวต่อความเสี่ยงนี้ได้รับประโยชน์จากการปรับปรุงความคาดหวังของตลาดสินค้าโภคภัณฑ์ และสะท้อนถึงการลดลงของความได้เปรียบของดอลลาร์ ในช่วงเช้าของยุโรป ดัชนีหุ้นฟิวเจอร์สของยุโรปและดัชนีฟุตซี่ของสหราชอาณาจักรเพิ่มขึ้นพร้อมกัน ยืนยันว่าทุนทั่วโลกกำลังขยายความเสี่ยงอย่างเป็นระบบและปรับสมดุลสินทรัพย์ข้ามภูมิภาค
ช่วงการเปิดเผยข้อมูลเชิงคาดการณ์ล่วงหน้าอย่างเข้มข้น
มองไปข้างหน้าในวันซื้อขายที่เหลือของสัปดาห์ ตลาดจะเผชิญกับการตรวจสอบรายงานทางการเงินขนาดเล็กและข้อมูลมหภาคอย่างเข้มข้น ในด้านองค์กร รายงานของ Arm Holdings และ Infineon จะตรวจสอบโดยตรงถึงความต้องการปลายทางของอุตสาหกรรมเซมิคอนดักเตอร์ ขณะที่ผลประกอบการของ Novo Nordisk และ Walt Disney จะสะท้อนถึงความยืดหยุ่นของภาคสุขภาพและการบริโภคที่เลือกได้ ในระดับมหภาค ข้อมูล PMI ภาคบริการของ HCOB ของฝรั่งเศสและเยอรมนี รวมถึงข้อมูลเศรษฐกิจมหภาคของสหราชอาณาจักร จะให้คำแนะนำสำคัญในการประเมินว่าเศรษฐกิจยุโรปได้ออกจากเงามืดของภาวะถดถอยอย่างแท้จริงหรือไม่ หากข้อมูลดังกล่าวเบี่ยงเบนจากความคาดหวังของตลาดที่สูงในปัจจุบัน สินทรัพย์เสี่ยงที่ดำเนินการในระดับสูงอาจเผชิญกับแรงกดดันในการปรับฐานทางเทคนิคในระยะสั้น
