Маск заявил: в течение двух лет создаст империю чипов Tesla
Генеральный директор Tesla Илон Маск снова спровоцировал волнение в отрасли. В понедельник, после закрытия торгов на американских фондовых рынках, стало известно, что Tesla планирует создать собственный завод по производству чипов, чтобы поддержать свои огромные потребности в вычислениях искусственного интеллекта. Маск прямо заявил, что темпы производства таких производителей как Samsung и TSMC "слишком медленные" и не могут удовлетворить стратегические цели Tesla.
Он подсчитал, что в следующие несколько лет Tesla будет ежегодно нуждаться в от 100 миллионов до 200 миллиардов AI-чипов, в то время как запуск новых мощностей мировыми ведущими фабриками может занять до пяти лет. "Я не могу ждать пять лет," подчеркнул Маск, "AI-чипы будут определять будущее автономного вождения и суперкомпьютеров, и мы должны взять производство в свои руки."
Эта информация мгновенно привлекла внимание рынка к Tesla. В понедельник акции компании выросли на 1.13%, до 408.92 долларов, с объемом торгов в 418.25 миллиардов долларов, заняв первое место на американских фондовых рынках. Инвесторы в основном считают, что план по созданию собственных чипов может означать дальнейший переход Tesla от производителя электромобилей к поставщику инфраструктуры искусственного интеллекта.
Чиповая война обостряется: Samsung и TSMC сталкиваются с давлением
Действия Tesla не только повлияли на глобальную полупроводниковую индустрию, но и стали вызовом для двух крупных производителей. Маск отметил, что TSMC и Samsung "медленно продвигаются", а их пятилетний цикл расширения мощностей сильно контрастирует с тем, что Tesla надеется начать собственное производство за два года.
Акции TSMC в понедельник упали на 0.99%, до 282.01 долларов, с объемом торгов в 28.76 миллиардов долларов.
Однако, аналитики Bank of America в последнем отчете выразили оптимистичный прогноз, утверждая, что доминирующее положение TSMC на рынке высокопроизводительных вычислений (HPC) и AI-чипов в краткосрочной перспективе останется незыблемым. Банк ожидает, что за следующие пять лет доходы TSMC будут расти в среднем на 45% в год, и повысил целевую цену акций до 1960 новых тайваньских долларов, сохраняя рейтинг "покупать".
Аналитики отмечают, что, хотя Маск способен продвигать самостоятельные разработки, строительство современного завода по производству чипов с нуля требует огромных инвестиций и технологических наработок, и в краткосрочной перспективе ему все еще нужно будет полагаться на TSMC и другие установившиеся цепочки поставок.
Разделение стратегий: давление на Nvidia, Google получает одобрение
Неопределенность в цепочке поставок AI-чипов снова привлекла внимание к Nvidia. Акции компании в понедельник упали на 1.88%, с объемом торгов в 318.45 миллиардов долларов. Согласно последним документам SEC, фонд Thiel Macro Fund Питера Тиля уменьшил свою долю в Nvidia на примерно 537,000 акций в третьем квартале, выручив почти 100 миллионов долларов, одновременно снизив долю в Tesla на 207,600 акций, что составило 76% снижения.
Одновременно с этим, Berkshire Hathaway значительно увеличил свою долю в материнской компании Google, Alphabet, купив около 17.85 миллионов акций, вложив 4.9 миллиарда долларов, что способствовало росту акций Google класса А на 3.11%. Аналитики считают, что этот шаг команды Баффета свидетельствует о том, что традиционные инвесторы в акционерную стоимость начинают постепенно признавать долгосрочный коммерческий потенциал технологий AI.
Слухи о смене руководства Apple встряхнули рынок
Акции Apple в понедельник упали на 1.82%, с объемом торгов в 115.23 миллиардов долларов. По рынку распространились слухи, что компания может объявить об уходе генерального директора Тима Кука уже в начале 2025 года. Аналитики считают, что эти слухи могут быть проверкой реакции рынка со стороны совета директоров компании. С момента назначения Кука капитализация Apple выросла с 350 миллиардов до 4 триллионов долларов, и его уход, несомненно, вызовет колебания среди инвесторов.
В то же время акции AMD и Micron снизились на 2.55% и 1.98% соответственно, причем Micron падала до исторического максимума на внутридневных торгах.
Перспективы рынка: AI-цепочки вступают в переломную фазу
Новости о строительстве Маском своего завода по производству чипов считаются знаковым событием, означающим новый этап "дедепендизации" AI-цепочек. Инсайдеры отрасли считают, что по мере того, как такие технологические гиганты, как Tesla, стремятся контролировать больше ресурсов на верхнем уровне, конкурентная среда в полупроводниковой отрасли изменится с расширения производственных мощностей до системной интеграции.
В краткосрочной перспективе, акции компаний в области AI могут продолжать резко колебаться под влиянием новостного фона; в долгосрочной перспективе способность к самодостаточности и инновационному развитию будет определять доминирующие позиции компаний в следующем цикле AI.
Как отметил один из аналитиков: "Амбиции Маска выходят за рамки производства автомобилей, он ставит на промышленный суверенитет эпохи ИИ."
